주식 투자 용어 가이드
분산투자 (Diversification)
여러 자산과 종목에 나눠 투자하여 위험을 낮추는 포트폴리오 전략
분산투자 (Diversification)이란 무엇인가?
분산투자는 '달걀을 한 바구니에 담지 말라'는 투자 격언처럼, 여러 종목·업종·자산군에 나눠 투자하여 특정 종목이나 업종의 부진이 전체 포트폴리오에 미치는 영향을 줄이는 전략입니다. 마코위츠의 포트폴리오 이론에 따르면, 상관관계가 낮은 자산을 조합할수록 동일한 위험에서 더 높은 수익을 기대할 수 있습니다.
실전 예시
반도체 종목 하나에 전 재산을 투자했는데 해당 기업이 분식회계 스캔들로 상장폐지되면 전액 손실입니다. 반면 반도체·바이오·소비재·채권·해외ETF에 20%씩 나눠 투자했다면, 한 종목의 부진이 전체에 미치는 영향이 제한됩니다.
투자자 주의사항
무조건 많이 나눈다고 분산이 되는 것은 아닙니다. 같은 방향으로 움직이는 종목들만 모아도 분산 효과가 없습니다. 상관관계가 낮은 자산군(주식+채권+금+현금 등)에 걸쳐 진정한 분산투자를 구현하는 것이 핵심입니다.
면책 조항본 가이드는 주식 투자 용어를 이해하기 쉽게 설명하기 위한 교육 목적의 정보입니다. 특정 종목의 매수·매도를 권유하는 내용이 아니며, 투자의 최종 판단과 책임은 투자자 본인에게 있습니다.